Venitul din partea gospodăriei și volatilitatea cheltuielilor

Problema veniturilor din gospodării și volatilitatea cheltuielilor:Un număr din ce în ce mai mare de studii indică faptul că un număr semnificativ de gospodării americane se confruntă cu fluctuații mari ale veniturilor din lună în lună și economii insuficiente sau active financiare pentru a face față acestei situații. Acest lucru este valabil în special pentru persoanele care jonglează cu mai multe locuri de muncă cu ore de lucru extrem de variabile. O problemă similară se întâlnesc și persoanele care desfășoară activități independente, care sunt plătite de proiect, de comisioane de vânzări, pe un alt tip de rată de plată și / sau care au întârzieri lungi și variabile în colectarea plății pentru serviciile lor.

Într-adevăr, aproximativ 7,1 milioane de americani, sau aproximativ 5% din forța de muncă, și-au împărțit timpul în mai multe locuri de muncă din aprilie 2015. Alți 6,6 milioane de oameni s-au stabilit pentru slujbe cu fracțiune de normă după ce nu au putut găsi locuri de muncă adecvate cu normă întreagă. Între timp, multe dintre aceste locuri de muncă promite o creștere salarială mică sau deloc. Cercetarea realizată de Trusturile de caritate Pew a constatat că venitul mediu al gospodăriilor a crescut cu 22% între 1979 și 1999, dar numai cu 2% între 1999 și 2009 și nu a crescut de atunci pentru majoritatea oamenilor muncii.

O lucrare de cercetare economică din 2012 a constatat că o proporție din ce în ce mai mare de gospodării se poate aștepta să înregistreze un declin al veniturilor de 50% sau mai mult pe durata unei perioade de 2 ani. La începutul anilor 1970, cifra a fost de 7%. Până la începutul anilor 2000, acest număr a crescut la 12%. În ajunul crizei financiare din 2008, aceasta a scăzut ușor, până la 10%.

Un studiu realizat de Comitetul Federal de Rezervă a indicat că 18% dintre respondenți în 2013 au raportat venituri sub nivelul lor obișnuit. Aceasta a scăzut de la 25% în 2010, dar totuși mai mare decât nivelul de dinaintea crizei de 14% în 2007.

Studiul JPMorgan Chase:Potrivit unui studiu cuprinzător al 100.000 de clienți bancari cu amănuntul (un eșantion extras din baza sa de 2,5 milioane de deținători de cont), realizat de JPMorgan Chase, cel puțin 80% dintre aceștia nu au economii adecvate pentru a face diferențe lunare semnificative în ceea ce privește veniturile sau cheltuielile. Dintre acești clienți, care sunt diferiți din punct de vedere demografic și mai ales în paranteze cu venituri medii, veniturile de 40% înregistrează o scădere a veniturilor de la o lună la alta sau o creștere de 30% sau mai mult. Compoziția problemei, 60% dintre acești 100.000 de clienți din eșantionul analitic se confruntă cu variații lunare de cheltuieli egale sau mai mari de 30%.

Având în vedere că gospodăria tipică cu venituri medii din studiu (definită aici ca având venituri cuprinse între 40.501 și 63.100 $) are doar economii de 3.000 $, marja de siguranță pentru cele mai multe este foarte scăzută. Raportul JPMorgan Chase estimează că este nevoie de cel puțin 4.800 dolari pentru a oferi o pernă financiară adecvată în cazul unui concediu neremunerat de locuri de muncă, împreună cu un proiect de lege medical sau de școlarizare. Cu toate acestea, având în vedere facturile enorme prezentate de spitale pentru o îngrijire minimă, chiar și această cifră pare prea scăzută.

Chiar și gospodăriile cu venituri mai mari în studiu au economii relativ reduse:

• Economii medii de sub 7 000 de dolari pentru gospodăriile casnice din categoria veniturilor de 63.101 dolari SUA până la 104.500 $
• Economii medii de aproximativ 13.500 dolari pentru gospodării în 104.501 dolari la 154.600 dolari categoria de venit, cel mai mare în studiu

Numai cei din categoria celor mai înalte venituri sunt judecați de analiștii din noul Institut JPMorgan Chase, care au efectuat studiul, pentru a avea economii suficiente pentru a provoca un șoc lunar sau un șoc de cheltuieli. Totuși, acest număr mediu de economii este destul de scăzut, mai ales în comparație cu veniturile. Aceasta indică o tendință inutilă de a cheltui între acești oameni.

O observație cheie cu studiul JPMorgan Chase este că își dedică concluziile din datele contului clientului, ceea ce poate să nu fie o indicație a imaginilor financiare totale ale clienților, având în vedere că mulți dintre ei sunt obligați să aibă conturi și relații cu mai multe instituții financiare. De asemenea, este obligat să fie influențat de imperfecțiunile din agregarea conturilor clienților în grupuri de gospodării.

Mobilitate în clasă: O bara laterala interesanta a studiului JPMorgan Chase este analiza sa privind schimbarile in cheltuielile si veniturile gospodariilor din 2013 pana in 2014. Cele 5 paranteze anuale de venit utilizate in studiu sunt:

• $ 0 până la 23.300 $
• $ 23.301 până la $ 40.500
• $ 40.501 până la $ 63.100
• $ 63.101 până la $ 104.500
• 104.501 dolari, până la 154.600 dolari

În ceea ce privește veniturile:

• 15% dintre cei din categoria cea mai scăzută din 2013 au crescut cu o bandă, iar alte 7% au crescut cu cel puțin 2 paranteze
• 16% dintre cei din clasa a II-a din 2013 au crescut cu o notă, iar alte 5% cu 2 sau mai multe. Între timp, 11% au căzut în cea mai mică categorie.
• 17% în cel de-al treilea trimestru al anului 2013 a crescut și 15% în scădere.
• 12% în al patrulea trimestru al anului 2013 au crescut, și 21% în jos.
• 18% din topul din 2013 a scăzut.

În ceea ce privește cheltuielile:

• 23% din partea inferioară a veniturilor din 2013 a intrat într-o categorie mai mare de cheltuieli.
• 27% din cea de-a doua categorie de venituri de 2103 cheltuia mai mult și 19% mai puțin.
• 25% din cea de-a treia categorie de venituri din 2013 a cheltuit mai mult și cu 24% mai puțin.
• 17% din cea de-a patra categorie de venituri din 2013 a cheltuit mai mult și cu 26% mai puțin.
• 21% din veniturile maxime din 2013 au cheltuit mai puțin.

După cum se aștepta, schimbările din cheltuielile din 2013 până în 2014 reflectă, în mare măsură, modificările veniturilor în aceeași perioadă.

Sursă:

"Cash Crunch este, pentru mulți, o problemă lunară" Wall Street Journal, 20 mai 2015.